成都银行息差回暖叠加国资增持 中期分红强化回报

时间：2026年09月05日 09:18:45 中财网

　　CFi.CN讯：数据显示，成都银行2026年半年报实现营收、归母净利润同比分别增长4.13%、4.35%，净息差升至1.67%，同比提升5bp；对公贷款增9.7%，个人存款增13.8%，不良率维持低位0.68%，拨备覆盖率超426%。地方国资上半年增持近1882万股，公司同步推出中期分红方案，每股派现0.489元，分红比例达净利润的30%。

　　
　　近期机构研报指出，负债成本快速下降是息差回升主因——存款成本率同比下降24bp至1.72%，叠加生息资产规模增长15.6%，共同推动利息净收入大增18.98%。研报认为，成都银行区域深耕优势明显，成都及四川经济韧性支撑信贷需求，对公端资产质量持续改善，零售风险虽有小幅抬升但整体可控。

　　
　　研报指出，国资持续增持与中期分红落地，不仅增强市场信心，也释放出稳定回报信号，叠加0.95xPB目标估值对应21.88元目标价，上行空间进一步打开。